文章標題 請使用 原新聞標題 勿刪減或自創標題，違者4-1處分 記憶體族群全紅！華邦電、力積電齊攻漲停且創新高；商丞拉第二根漲停 原文標題： 請勿刪減或自創標題，違者4-1處分，此行請刪除 記憶體族群全紅！華邦電、力積電齊攻漲停且創新高；商丞拉第二根漲停 原文連結： 網址超過一行，請用縮網址，連結不能點擊者板規 1-2-2 處分。 https://tinyurl.com/4xmmc4ys 發布時間： 請勿張貼超過3天新聞 記者署名： 原文內容： 摩根士丹利（大摩）最新報告指出，傳統記憶體市場將在 2026 年下半年進一步轉為明顯 供不應求格局，供需缺口預估將由先前約 14% 擴大至 19～20%，帶動 DDR4 與 NOR Flash 報價持續上行。受此利多激勵，今日（5/29）台股記憶體族群全面走強，盤面一片 紅通通。 「DRAM 雙雄」中的華邦電（2344）昨日重挫後強勢反彈，今日直接鎖住漲停 158 元，創 下歷史新高；力積電（6770）盤中震盪翻黑後拉回，終場同樣亮燈漲停至 88.7 元，改寫 掛牌上市以來新高；模組廠商丞（8277）攻上第二根漲停，收在 8.61 元。 大摩報告點火記憶體行情　供需缺口擴大至20％ 大摩的報告同時指出，資料中心與企業級 SSD 需求穩健成長，加上 AI 伺服器帶動 CPU 與儲存需求，將支撐記憶體價格進入長周期上行循環，其中 DDR4 第三季漲幅可望達 20% 。 在投資評等方面，大摩維持華邦電、南亞科（2409）「優於大盤」評等，並大幅調升南亞 科目標價至 380 元、華邦電目標價上修至 222 元。 記憶體族群全面大漲　力積電成交張數與金額皆登上前五高 除了華邦電、力積電、商丞漲停外，「DRAM 雙雄」南亞科（2408）勁揚逾 7%，領漲記憶 體族群；同時，群聯（8299）、封測廠力成（6239）、模組廠宜鼎（5289）皆拉了逾半根 漲停，旺宏（2337）、華東（8110）及模組廠創見（2451）、廣穎、凌航（3135）的漲幅 均超過 4％。 AI帶動供需反轉　DDR4、SLC NAND 成新焦點 大摩指出，記憶體市場正出現「供給下降＋需求上升」雙重驅動。美光（Micron）與 SK 海力士持續將產能轉向 DDR5 與 HBM，導致 DDR4 供給快速收縮，企業級 eSSD 需求反而 上升，SLC NAND 也因為其高速特性，在資料中心的應用開始明顯增加，NOR Flash 亦因 為成熟製程供應緊縮而價格走高。 報告預估，未來兩到三年供需缺口仍將維持在 18％～20% 區間，顯示本輪上行循環具延 續性。 庫存去化近尾聲　法人看旺2026年旺季行情 產業面來看，記憶體產業已逐步走出長期庫存調整週期，供應端減產效果逐漸顯現，加上 傳統第四季電子旺季的備貨需求，有助於價格築底回升。 此外，AI 伺服器對高頻寬記憶體（HBM）與大容量 DDR5 需求持續提升，也帶動整體記憶 體市場結構性轉變。 法人認為，本波行情已從「景氣循環修復」升級為「AI 結構性需求驅動」，後續將關注 報價上行與法人籌碼回補動能。 美系資金點火全球記憶體概念股　設備與封測同步受惠 除了台股記憶體族群，美系市場同樣因 AI 記憶體短缺預期而全面走強。 美光股價因為分析師大幅上調目標價而飆升，帶動半導體委外封裝測試（OSAT）鉅子艾克 爾（Amkor, AMKR）、自動測試設備與機器人大廠泰瑞達（Teradyne, TER）、先進半導體 探針卡大廠福達電子（FormFactor, FORM）股價皆上揚。 分析指出，記憶體擴產將推動設備與晶圓代工長期訂單需求，形成從 DRAM、NAND 到設備 與封測的完整產業鏈行情。 AI記憶體進入超級循環　市場重估供應鏈價值 市場分析認為，AI 資料中心需求已改變記憶體產業的傳統景氣循環，長約訂單增加（2～ 3 年合約），HBM 導入也改變了獲利結構，記憶體由「高度景氣循環產業」轉向「基礎建 設型資產」。 在 AI 算力需求持續推升下，記憶體產業正進入結構性重估階段，成為本波半導體多頭行 情的核心主軸之一。 心得/評論： ※必須填寫滿30正體中文字，心得過短或濫竽充數將以板規 1-2-3 處分 大摩算是發了「認錯」的新報告 XD 投資人似乎又把之前美光要重新擴產DDR4、台股記憶體倒成一團的事情拋諸腦後了 不過我還沒有確認大摩今天的買進與賣出，該不會出報告後又偷偷倒貨吧 但，總而言之，滑崩電創歷史新高了，業績其實還是堪憂的商丞又動了 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 36.229.8.11 (臺灣) ※ 文章網址: https://webptt.cc/bbs/Stock/M.1780041376.A.D1F.html ※ 編輯: ilqgray (36.229.8.11 臺灣), 05/29/2026 15:57:20 忘記附上連結，現在補上 ※ 編輯: ilqgray (36.229.8.11 臺灣), 05/29/2026 15:58:21