這個很難說 我個人還是覺關鍵點在垂直AI
在AI Agent起來後 現在AI-SAAS迭代速度很快 已經造成傳統SAAS利潤被侵蝕
基本上紅杉資本top-25的垂直AI公司 ARR(年度循环收入)都在瘋狂暴增
這意味真實收入和算力需求狂升
已經有很多to-B使用者說(網路上查的到) 回不去之前石器時代 繁瑣工作時代了
而這邊算力需求增長遠比to-C大
這也是為何御二家開始把重點放入垂直AI體系 之前也說過 如果AI是泡沫
那決定點就在垂直AI體系 而現在中國把垂直AI體系玩得比美國還狠
一來沒法令 二來這種系統整合 恰巧是中國最擅長的 搭配政府管制
https://www.iyiou.com/news/202602111122006
其他還有新的探索 Andrej Karpathy最近讓Ai Agnet逆向客製化他軟體使用需求
https://toutiao.com/article/7608965468661023282/
說到底最核心底層思考是 AI Agent讓原本蓋房子時間縮短 很多系統迭代週期變快
一但垂直AI前端整合(distribution)成功 像是上古時代法律 財經 公司等文件系統
Ai Agent就可以在上面做各種自動化 又恰巧垂直AI整合系統 每個自動化環節
都是一個小小環節 各系統交叉比對 有核對機制
所以不太會像是to-C一樣 AI Agent直接失控
而垂直AI如果沒來->AI泡沫 vs 垂直AI大量興起 ->人類失業
我看到的是後者 至少我在某垂直AI領域龍頭 看到的後者危機感越來越重...
回到記憶體 SK海力士HBM是給台積電加工 所以海力士不可能沒有考量到台積電產量
基於此我還是傾向用台積電的指引來作為所有一切衡量
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如果AI泡沫 就是我們人類勝利日了!!!我要回家種田
※ 引述《waitrop (嘴砲無雙)》之銘言：
: 2026到2030,
: 大概再三年左右,
: 1.4兆 下修成 6000億,
: 也就是原本每年平均4500億 下修成 2000億美元,
: 其實蠻好的,
: 不但讓OpenAI 提早盈利賺錢,
: 也減緩供應端的壓力,
: 記憶體跟GPU不會再一直漲價,
: 筆電跟手機不會再要漲價還要縮小記憶體容量
: 但是,
: 原本OpenAI 承諾 Oracle 3000億美金的RPO怎麼辦?
: 三星海力士的40%記憶體產能訂單怎麼辦?
: GPU 訂單, 雲端的單怎麼辦?
: TPU 自製AI晶片訂單怎麼辦?
: OpenAI 代工廠, 智慧行動裝置訂單怎麼辦?
: ※ 引述《thinksilver (銀白色的沉思)》之銘言：
: : 原文標題：
: : OpenAI下修算力支出目標 2030年前擬投入6,000億美元
: : 原文英文標題：
: : OpenAI resets spending expectations,
: : tells investors compute target is around $600 billion by 2030
: : 原文連結：
: : https://reurl.cc/EbkK3v
: : 原文英文連結：
: : https://reurl.cc/MMr7aK
: : 發布時間：
: : 2026.02.21 11:01
: : 記者署名：
: : 工商時報 呂佳恩
: : 原文內容：
: : OpenAI傳出向投資人表示，將2030年前的總算力支出目標設定為約6,000億美元，顯著低
: : 於執行長奧特曼（Sam Altman）數月前所提及的基礎建設承諾。據悉，由於外界擔憂大規
: : 模擴張是否能對應未來營收規模，OpenAI因而提出較為具體且可量化的支出規劃。
: : 外媒20日引述知情人士報導，OpenAI正在重新調整其擴張預期，該公司向投資人表示，到
: : 2030年時，總算力支出目標約為6,000億美元，較奧特曼此前宣稱的1.4兆美元基礎設施承
: : 諾大幅縮水。
: : 在營運表現方面，消息人士指出，OpenAI於2025年創造131億美元營收，高於原先設定的
: : 100億美元目標；同年度公司資金消耗約80億美元，亦低於原預估的90億美元。OpenAI預
: : 估至2030年時，全年總營收將超過2,800億美元，其中消費端與企業端業務的貢獻比例大
: : 致相當。
: : 該公司之所以向投資人提供更低且更明確的支出規劃，主要是為應對外界對其擴張野心過
: : 大的質疑，此次提出的算力支出計畫，旨在更直接對應其營收成長預期，以在資本投入與
: : 業務擴張之間建立較為清晰的關聯。
: : 回顧去年下半年，OpenAI曾密集宣布多項數十億美元規模的基礎建設合作案，並與主要晶
: : 片製造商及雲端服務公司建立夥伴關係，以支撐其人工智慧（AI）模型的訓練與部署需求
: : 。
: : 此外，OpenAI正在敲定一輪規模龐大的融資案，總額可望超過1,000億美元，其中約九成
: : 資金將來自策略性投資人，據了解，輝達（Nvidia）正洽談投資最高300億美元，該輪募
: : 資可能使OpenAI的投前估值達到7,300億美元。除輝達外，策略性投資人亦包括軟銀集團
: : （SoftBank）與亞馬遜（Amazon）。
: : 面對競爭壓力，OpenAI曾於去年12月宣布進入「紅色警戒」狀態，將重心放在提升
: : ChatGPT產品表現，以回應來自競爭對手Google與Anthropic的挑戰。
: : 心得/評論：
: : 之前說1.4兆基礎建設，現在縮水變成6000億?
: : 果然奧特曼講話都要打折~
: : 公司是不是覺得越花越不對勁呢
: : 還是認為打不贏Gemini，打算偷偷降低支出?
: : AI循環融資是不是有人想要抽腿了，
: : 各位AI股神怎麼看呢?
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※ 編輯: LDPC (76.21.72.78 美國), 02/22/2026 03:56:46
※ ZMTL:轉錄至看板 AI_Art 02/24 10:51
推文 (88)
推
davie11333
LDPC大啾命R
02/22 03:15
推
sdbb
人類可以變成八千代
02/22 03:17
推
Muilie
農士商工的時代要回來了，大明威武
02/22 03:21
→
HardyJJ
看起來成功失敗都是回家種田…
02/22 03:31
推
john11894324
美國軟體業被AI取代
02/22 03:42
→
john11894324
反而亞洲因為硬體為主沒事
02/22 03:42
推
waitrop
其實我是相信AI的未來,我到今天還是繼續歐印AI
02/22 04:03
推
HiuAnOP
救救美股救救我！救救狗家救救我！
02/22 04:03
→
waitrop
每天加碼買AI,只是我覺得那些炒過頭的真的需要修正
02/22 04:03
→
waitrop
記憶體吵到我都不能升級電腦換手機
02/22 04:03
推
HiuAnOP
3Q王會撿軟家嗎？還是繼續堅持狗家？
02/22 04:08
→
HiuAnOP
我道心不穩撿了一點400以下的軟家…
02/22 04:09
推
waitrop
我想肉身抄底軟家跟亞麻,沒錢檢,只能靠肉身
02/22 04:23
→
waitrop
最近工作很操壓力很大,也被政治搞得很不爽
02/22 04:23
→
waitrop
想去軟家跟亞麻肉身抄底
02/22 04:23
→
qoqocat
都撿啦，幾家頭部saas我也在撿，adp now intu慢慢加
02/22 04:24
推
a0808996
人類大量失業對經濟影嚮多大 好像都沒看人分析
02/22 04:25
→
qoqocat
不要擔心那種事情，技術壁壘被打破不是什麼世界末日
02/22 04:33
→
qoqocat
，夠便宜撿就對了
02/22 04:33
推
sdbb
Tq王說的肉身撿應是指跳槽
02/22 04:59
推
myyalga
我是不管那些什麼算力支出！
02/22 05:19
→
myyalga
GPT 若沒有升級到，我可以用thinking 問答的話，我
02/22 05:19
→
myyalga
應該會停止付費，轉用Gemini 。
02/22 05:19
→
myyalga
要簡短問答，GEMINI 比GPT強百倍，還不用付費！
02/22 05:19
→
myyalga
還有，gpt 你再省算力省到要中斷付費會員的輸出，我
02/22 05:23
→
myyalga
也不會在續簽。靠！付費還被算力犧牲，你奧特曼當付
02/22 05:23
→
myyalga
費會員是盤子喔！
02/22 05:23
→
myyalga
我付費就是要你的算力，我付費就是要解放雙手，若都
02/22 05:25
→
myyalga
不能達成我當免費仔就好啦，我付gpt錢做什麼！
02/22 05:25
推
soome
普通人還能再上幾年班不被取代QQ
02/22 05:32
推
jyhfang
再搞下去 連田都沒得種
02/22 06:35
→
luckystrike5
幹嘛呢
02/22 06:38
推
budaixi
微軟買比董事低很難輸吧，一堆基金都買在近500，不
02/22 07:34
→
budaixi
過我也買了所以我說的話可能沒啥參考性==
02/22 07:34
推
A80211ab
同意~
02/22 07:42
噓
kudsaimoe
又有個可悲中吹
02/22 07:44
推
Samurai
結論就是先買農地
02/22 08:27
推
qqq852963tw
種田也不是想種就有欸…
02/22 09:29
→
bnn
法律財經那些文組 平常沒用軟體改善他們工作流程
02/22 09:35
→
bnn
現在可以用AI生 以前傳產老闆想省錢不請IT維護
02/22 09:36
→
bnn
現在也可以用AI改善管理庫存等等原本碼農覆蓋不到
02/22 09:36
→
bnn
的市場 但這些在便宜人礦之前 老闆連訂AI都不訂
02/22 09:37
推
strlen
反正我內湖焚化爐號碼牌已經領好了 安心睡
02/22 09:39
推
Mewgler
AI這種非確定性結果你敢拿來當資料庫？你很勇哦
02/22 09:55
→
Mewgler
你是想每天擲骰子看現在物料有多少是嗎？
02/22 09:56
→
Mewgler
頂多拿來生產一些本來就裝忙用的垃圾報告
02/22 09:56
→
Mewgler
這些人員本來就是幫公司訂便當跟跑業務用的
02/22 09:57
推
roseritter
這次大戰結束後 我就要回家種田結婚惹~~拇指
02/22 10:03
推
good10740
VEGI先上去了 真的要種田
02/22 10:44
推
venusvirus
只有top公司的人會失業，中低端不會，老闆不會買
02/22 10:53
→
venusvirus
在那之前找個養老的小公司就好
02/22 10:54
→
ZMTL
AI是有隨機性，但AI Agent是會操作python程式工具
02/22 10:56
→
ZMTL
的AI...
02/22 10:56
→
ZMTL
你跑物料計算是用通靈的還是程式數據分析？
02/22 10:57
推
coke7
推~~~分享
02/22 11:49
推
Brioni
Azure、AWS既有非AI客戶被衝擊連帶影響資料中心展望
02/22 12:38
推
egghan
這發言才有料
02/22 13:08
推
egghan
用錯ai的人再說ai隨機性 大概還在用網頁聊天系統吧
02/22 13:12
推
Lasvegas
推
02/22 13:55
→
bndan
產能爆發要帶動產業革新 必經之路是 某A公司用了AI
02/22 14:09
→
bndan
爆發產能 然後去卷所有傳統低價位需求(因為用了AI爆
02/22 14:09
→
bndan
產能造成成本是膝斬甚至是腳趾斬) 造成價位更低 所
02/22 14:10
→
bndan
有市場被卷到很慘 而其他家掙扎就會在短時間內引進
02/22 14:10
→
bndan
並用吃奶力氣跟上 最後該產品的價位就是舊有時代的
02/22 14:11
→
bndan
1/N 然後舊有時代流程全淘汰
02/22 14:11
→
ZMTL
講隨機性我再舉個例子，今年Google說要用打造五隻
02/22 14:30
→
ZMTL
資料庫AI Agent，每個負責單點任務，來讓大公司把
02/22 14:30
→
ZMTL
舊資料從十幾年前廢棄的資料庫慢慢移植出來
02/22 14:30
→
ZMTL
難道有人會說出「AI這種隨機性你敢來處理資料」這種
02/22 14:31
→
ZMTL
笑話嗎
02/22 14:31
推
as6633208
說認真，隨機性(X) 通用性(O)，AI少了隨機性，跟一
02/22 16:01
→
as6633208
般程式碼有什麼差別，人的思想也是隨機的，怎麼公司
02/22 16:01
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as6633208
還請你做事，在可控的工作流程和規則下，自由發揮不
02/22 16:01
→
as6633208
就是工作的本質，AI有隨機性你也有隨機性，在可控風
02/22 16:01
→
as6633208
險的流程下讓AI和你自由發揮，這不就是工作== AI=人
02/22 16:01
→
as6633208
=勞動力
02/22 16:01
→
as6633208
不要否認人的思想是不確定性和隨機的，不然你是被編
02/22 16:04
→
as6633208
寫成看到某個東西就會像機器一樣，只會做出一致反應
02/22 16:04
→
as6633208
的生物嗎？你自己的行為都是隨機的，公司還敢請你，
02/22 16:04
→
as6633208
而你卻說公司害怕隨機
02/22 16:04
→
jjjj222
最容易出現隨機性失誤而犯錯的大概就是人類了吧
02/22 19:03
→
jjjj222
人類真的是一種非常不可靠的東西
02/22 19:03
→
jjjj222
要是能不用人的地方, 100%不會想用人, 太麻煩了
02/22 19:03
→
jjjj222
活人能做到99%基本上已經算是很不錯了
02/22 19:05
→
jjjj222
但是那1%的失誤其實看多了還是會很煩
02/22 19:06
推
ZMTL
所以應該不是說AI沒有隨機性，是AI的隨機性可以被框
02/23 10:39
→
ZMTL
架限制、不構成毀滅性的問題下可以更動態的完成任務
02/23 10:39
→
ZMTL
，隨機性本身不會是不能用AI進行高風險任務的理由
02/23 10:39