[請益] 幫爸媽分配退休金時，短債怎麼選更安全

作者skyeeeee (The不讓)

標題[請益] 幫爸媽分配退休金時，短債怎麼選更安全

時間Thu Dec 26 15:58:20 2024

最近在幫爸媽規劃退休金的投資分配，考量到他們比較保守一點，偏好有穩定的現金流、風險承受度較低，決定以短債ETF為核心配置，畢竟利率波動對短債的影響比較小。但在挑選時，我卡在了兩檔標的之間在猶豫選手A：00945B（凱基美國優選收益非投資等級債ETF）選手B:：00727B（國泰優選1-5年美元非投資等級債券基金）先講一些我自己做功課的基本面 A.投資範圍： 00945B：專注於美國市場的1至5年短期非投資等級債券，重視流動性，並排除CCC級，聚焦於經濟較成熟相對高收益的市場。 00727B：投資於全球市場的1至5年短期非投資等級債券，配置更分散，排除次順位債、中國等條件之債券，但可能包含流動性稍弱或新興市場風險較高的標的。 B.票息率、配息率、配息頻率： 00945B：票息率4%以上，穩配0.102，配息率保守估計有8%，月配 00727B：成分債債息為固定利率且票息需高於0%，配息率5-6%，季配 C.風險控管： 00945B：標的僅限於BB到B級的非投資等級債券，並排除所有CCC級債券，這有效降低了違約風險，目標的美國市場相對透明，且信用評級制度完善，進一步降低信用風險的不確定性。（因此，最大的風險為美國經濟面臨信用收縮或違約率上升時，可能會對ETF整體表現造成較大影響，到時候全球狀況也會受影響XDD） 00727B：投資標的不僅限於美國，而是覆蓋多個國家（排除中國），分散化程度較高。但分散化的同時，可能包括一些更高風險的地區性債券，這增加了總體信用風險，再來是也未明確排除CCC級或其他高違約風險的債券。總結：偏向投00945B，不知道各位30cm大大們的看法如何 https://i.imgur.com/WIYyOn8.png ----- Sent from MeowPtt on my iPhone -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 101.10.93.10 (臺灣) ※ 文章網址: https://webptt.cc/bbs/Stock/M.1735199902.A.0CD.html

推文 (224)

噓 love50921 你為什麼要用垃圾債害你爸媽？ 12/26 15:59

→ love50921 買1-3年期公債不好嗎？ 12/26 16:00

→ love50921 不然至少買投資等級吧 12/26 16:00

噓 pwseki206 「退休人士...並不適合投資高收益債券基金或新興市 12/26 16:01

推 f204137 1~5還不夠短有更短0~1年短債可考慮 12/26 16:01

→ pwseki206 場債券基金」金管會警語都沒在看厚 12/26 16:01

→ fish813 作了功課結果要買垃圾債？？ 12/26 16:01

噓 blackbrid 至少買投資等級吧 12/26 16:02

→ fish813 去找找資產配置的書看完後你不會買垃圾債 12/26 16:02

推 floatandy 不要選，最安全 12/26 16:02

→ floatandy https://i.imgur.com/UUyRT4j.jpeg 12/26 16:03

→ floatandy 保守、現金流，選0056 12/26 16:03

→ n946 定存吧 12/26 16:03

推 ricky77525 為什麼要買垃圾債風險沒比股票低報酬比股票差 12/26 16:04

推 hellogym allin 中華電信不就好 12/26 16:06

→ bnn BOXX 斜直線 12/26 16:07

→ bnn 本篇的都是垃圾債 12/26 16:08

噓 ck326 買垃圾債然後說安全？？？ 12/26 16:09

推 supertsy 獲利非投等 6-8%>投等 5%>公債 4-5% 12/26 16:14

→ supertsy 風險非投等>投等>公債 12/26 16:14

→ supertsy 降息資本利得公債>投等>短期非投等 12/26 16:14

→ supertsy 非投等基本上已過濾垃圾等級CCC及D,如果怕就公債, 12/26 16:14

→ supertsy 如果是敢衝就調高比例非投等或是3:3:4或是3成股票 12/26 16:14

→ supertsy 市值型也可以 12/26 16:14

推 Arkzeon 做了功課然後買垃圾債、因為爸媽退休要保守點。你 12/26 16:15

→ Arkzeon 再看一下你的這個因果關係喔。不覺得怪怪的嗎？ 12/26 16:15

推 suzu1 存你那裡，你每年撥5%給他們 12/26 16:15

推 eddy13 要風險小還選非投等債是什麼邏輯？ 12/26 16:16

→ Arkzeon 至少買投等以上比較好 12/26 16:16

推 pziix 少管別人的錢 12/26 16:16

→ tedcat 一般說的短債指的是到期短的“美債“ 而不是非投資 12/26 16:17

→ tedcat 等級，然後講到風險低，起碼也要投等債... 12/26 16:17

→ MRFROG 我快笑死做功課之後拿退休金買B等級債券XDDDDD 12/26 16:17

噓 toko6290 你要不要先做做功課再幫爸媽做規劃... 12/26 16:17

→ tedcat ”美（公）債“ 而不是公司債 12/26 16:18

推 ASG 你應該買直債 12/26 16:18

推 Kevinsun 大家都知道高報酬就高風險低報酬就低風險轉公債 12/26 16:25

→ Kevinsun 或是公司債買00950B也可以 12/26 16:25

噓 phinexfire 純噓非投而且還不是自己的是爸媽的就不要一次爆掉 12/26 16:26

→ phinexfire 你還不負責 12/26 16:26

推 slluu2 不買債不會死 12/26 16:27

推 budaixi 953會更好，727是同樣模式但保管費比較高（基金規 12/26 16:27

→ budaixi 模問題），年化就是5~6%，買來放著不賣退休是挺適 12/26 16:27

→ budaixi 合，如果有花剩的利息建議再投入。 12/26 16:27

→ budaixi 不推945因為他是純美國，分散會更好。 12/26 16:29

噓 fbiciamib123 短債要對沖匯損 12/26 16:29

推 visa9527 要波動低，就去買比特幣+ 空MSTR，年化8%穩穩的 12/26 16:31

推 phonepiece 請問937b呢? 可以當定存嗎? 12/26 16:32

推 House23 銀行定存最安全 12/26 16:32

→ jht 不考慮2412嗎？股價長期波動幅度小，每年固定配現金 12/26 16:33

→ jht （幾乎百分百填息），殖利率穩定至少3%以上，電信龍 12/26 16:33

→ jht 頭，幾乎沒有景氣循環，大股東是交通部，台股權值前 12/26 16:33

→ jht 10名。 12/26 16:33

推 cetus 一堆人推公債嘴垃圾債結果垃圾債報酬率屌打 12/26 16:34

推 budaixi 自己回測都找得到答案，不用聽別人講，在我看來原P 12/26 16:36

→ budaixi O是真的有做功課，推文大多無腦反而已。 12/26 16:36

噓 askaa 只能說你完蛋了 12/26 16:36

推 eternal3326 市場崩了你就知道垃圾債的威力 12/26 16:38

→ budaixi 006208跟00646，回測年化都是1x%，非投5%上下，知 12/26 16:38

→ budaixi 道這些就夠了。 12/26 16:38

噓 cimo 不必你來幫，多事 12/26 16:40

推 roche 8%可以all in了呀 12/26 16:43

→ zero7810 發廢文想騙你撈不到好人幫你的 12/26 16:44

推 mind324 垃圾債all in 12/26 16:46

→ testutw 有五千萬再來談資產配置 12/26 16:48

推 tsubasawolfy 有做功課結果退休選非投等債你真孝順 12/26 16:49

推 silence569 推BOXX 12/26 16:50

推 dogalan 買垃圾債遇到景氣衰退就慘了 12/26 16:50

推 goodkilua 你等明年川普上台再來決定要投什麼 12/26 16:50

→ goodkilua 風險永遠是擺在第一位 12/26 16:51

推 billy791122 你比爸媽有錢嗎，不然幹嘛指導他 12/26 16:51

→ dogalan 我是建議你公債跟投等債混搭雖然息少一點但安全點 12/26 16:51

→ dogalan 退休計畫風險要放在最前面而不是報酬率 12/26 16:51

推 j6m3 買垃圾債不如all in tsla 12/26 16:52

推 kano2525 買這幹嘛？不是還有0-1年的短債ETF嗎 12/26 16:52

→ kano2525 而且還是非投等債？？？ 12/26 16:53

→ j6m3 看到短債還以為是1-3年美國公債結果是垃圾債笑死 12/26 16:53

→ j6m3 人 12/26 16:53

噓 roots5071 什麼都不懂還幫忙配置，笑死 12/26 16:55

推 gosy1102 保守還買什麼垃圾債 12/26 16:56

推 hyscout 保守丟非投資等級債是不是有什麼誤會 12/26 16:57

噓 soapmactony 建議現在都不要買，等川上任後再看看 12/26 16:58

推 lolpklol0975 建議不要找經理人規劃,自己資產自己規劃 12/26 17:00

推 aowen …垃圾債不是隨便叫的也 12/26 17:00

噓 hectorbibby 千萬不要幫任何人理財，董的就董，cc 12/26 17:02

推 bbignose BOXX 12/26 17:02

噓 kano2525 噓回來，什麼都不懂拜託先去做功課，不要在那邊害人 12/26 17:03

推 nocash 2412，真心不騙。什麼債券都是邪魔歪道 12/26 17:03

推 EddieWuRJJ … 12/26 17:06

推 leecoco 買台灣全市場銀行股啊 12/26 17:06

推 MOCCO987 30:70 006208 + 00719B. 不要買垃圾債啦 12/26 17:13

推 marke18 XD 12/26 17:14

推 toole 去看看美國相關債券08年的跌幅選能接受的就好 12/26 17:16

→ samm3320 存銀行吧 12/26 17:19

推 roseritter 垃圾之所以為垃圾完全是有原因的 12/26 17:20

推 yyyy 笑死。建議你存定存 12/26 17:22

→ asd2014725 定存更穩 12/26 17:23

推 JerryLian 為你爸媽感到擔心 12/26 17:29

推 yeay 你爸媽可以活20年嗎？如果可以你買長債固定配息有差 12/26 17:30

→ yeay 嗎？頂多不能給你錢而已。 12/26 17:30

推 Adobola 別動不是你的錢，衷心建議 12/26 17:30

→ Gyin 定存吧... 12/26 17:30

推 jpy 怎麼老是大家把爸媽的錢當自己的哪天出問題又要 12/26 17:34

→ jpy 搞家庭不合了 12/26 17:34

→ loopdiuretic 直接請爸媽花掉最值 12/26 17:36

推 redbeanbread 非投資風險說不定比美國大盤高哩 12/26 17:37

推 futurerich 垃圾債不要配置太多，而且爸媽的錢他們自己會想辦法 12/26 17:37

→ futurerich 誠心忠告不要去碰老人家的錢 12/26 17:39

推 a14867392002 00727B雖然分散投資，但全球的非投資等級債券也有 12/26 17:40

→ a14867392002 很多高風險標的，對爸媽來說，我個人偏向00945B 12/26 17:40

推 Kobe5210 為你爸媽感到擔心+1 12/26 17:40

推 lazikat 替爸媽擔心很正常吧，等他們都走了錢就是自己的 12/26 17:43

推 kitsune318 00864B 12/26 17:43

→ delightboy 長輩買2412或006208這種保守操作即可 12/26 17:44

→ bntimlin 公債現在風險都快被美國爸爸搞到比投等公司債高了 12/26 17:44

→ bntimlin 整天當鈔票在那邊印，老實說公債只適合對賭系統風險 12/26 17:44

→ bntimlin 放長期基本上被一籃子公司債屌巴 12/26 17:45

噓 gn7722 你爸媽退休金是他們的不是你的你不用太操心 12/26 17:46

→ bntimlin https://i.imgur.com/eJ1xLY3.jpeg 12/26 17:47

→ gn7722 最近一堆幫長輩投資文，有夠好笑，當成自己的喔？ 12/26 17:47

→ gn7722 這麼認真？ 12/26 17:47

→ bntimlin 幫家人配的只推這個，至於短天期公債跟美定存差不多 12/26 17:48

→ gn7722 跟你爸媽說，好好享受！退休要開心走完人生！錢要 12/26 17:48

→ gn7722 捨得花 12/26 17:48

噓 lionel20002 定存 12/26 17:48

→ bntimlin 風險一樣是匯率，長天期至少會有對沖效果 12/26 17:48

→ gn7722 花剩的再留下來，別對自己太小氣 12/26 17:49

推 ohsho62 退休金先全額分配給你，你再發債券給父母 12/26 17:49

推 gastboy 講一堆廢話可憐 12/26 17:56

→ gastboy 瞎折騰買中華就好 12/26 17:56

推 bananazhu 明顯00945B風險控管比00727B來得好，更適合退休族 12/26 18:10

噓 foolwind 長輩的錢長輩自己搞就好 12/26 18:14

噓 schoolpopo 最近好多人整天打著老人錢的主意 12/26 18:15

噓 iphone9C 笑死，要低風險結果買公司債？？ 12/26 18:17

噓 The4sakenOne 退休金玩非投等賠了找你？ 12/26 18:17

推 maxman77 退休金養老費別亂投資有閒錢再玩 12/26 18:19

推 minigo 台幣定存 12/26 18:25

→ gify 退休金就不要玩投資了 12/26 18:27

推 gn7722 退休金就是丟定存啦 12/26 18:30

噓 pippen2002 短債??? 放定存都贏吧? 12/26 18:30

噓 GX90160SS 債蛙不要害爸媽 12/26 18:32

推 simon9331 中華電？ 12/26 18:36

噓 tr000064 你還是定存，別害家人。 12/26 18:39

噓 game0502 不要拿人家的退休金開玩笑，那不是你的錢 12/26 18:52

推 odbc 你應該買直債或中華電 12/26 18:53

推 FSGuitar 投等債真的不錯這波拉回也跌沒很多利息又高 12/26 18:53

推 tanjau 看長輩錢正常阿不然詐騙集團幫你花掉比較好嗎？ 12/26 19:04

→ Minihil 如果你需要問別人投資的話就不要出主意幫別人投資 12/26 19:04

噓 Messi100 爸媽叫你幫他們操盤我就沒話說 12/26 19:05

→ Minihil 雖然我覺得你是來業的啦怎會選這種 12/26 19:05

推 denny528 直接買美股比較好 12/26 19:08

推 joshua1226 你不要亂弄啊！畢竟你在替自己未來投資 12/26 19:12

→ m180 台灣的短債費用率那麼高你盤子嗎？ 12/26 19:20

推 maxc55555 如果是我，我一定不會去碰XD 退休金搞壞很嚴重，之 12/26 19:31

→ maxc55555 後醫療費用也會愈來愈重，夠用就先往定存走比較保 12/26 19:31

→ maxc55555 險，也有銀行幫把關 12/26 19:31

推 CaLawrence 垃圾債風險絕對比股票低好嗎 12/26 19:41

→ CaLawrence 別說垃圾債看看intel股債表現的落差 12/26 19:42

推 YuYuHo 很簡單，我幫你存起來 12/26 19:43

→ aoiaoi 定存每年各244 贈與給你最安全 12/26 19:48

噓 lincg 台灣政府公債 12/26 19:49

推 dog4620 短債幹嘛不買直債還保本 12/26 19:49

→ newking761 幹，有夠笨 12/26 19:50

→ newking761 早知道射在天花板 12/26 19:50

推 YuYuHo 記得你小時候的紅包嗎 12/26 19:52

噓 jay16814 沒人在乎 12/26 19:54

推 Anubistw 美股波動度不小,樓上是要老人家承受風險會心臟病發 12/26 19:56

→ Anubistw 吧吧吧吧吧 12/26 19:56

噓 Baumgartner 我才不要我小孩幫我買非投資等級 12/26 20:06

→ allen1988 短債有0-1年的不是嗎？ 12/26 20:24

推 kitune 反串要註明 12/26 20:29

推 jck21621 沒有人退休族還在領8％拉！連公家機關18%都被砍到 12/26 20:41

→ jck21621 剩6%了:) 12/26 20:41

推 squallgod3 你是不是對你爸媽有點不滿 12/26 21:02

推 yiersan 分三份 006208 00646 美長債 12/26 21:05

→ yiersan 006208 00646 00795b 12/26 21:06

推 seed6561450 直接複委託6個月美國庫券不就好了....現在都有國內 12/26 21:11

→ seed6561450 券商能買美債 12/26 21:11

噓 premh104 這在業配嗎？自己的錢會這樣規劃嗎？ 12/26 21:22

推 a858245579 00945B配息都沒縮水倒是00727B配息起起伏伏要穩定 12/26 21:37

→ a858245579 現金流你的配息比較就有結果了 12/26 21:37

→ a858245579 現在違約機率小到不行根本不需要太過擔心 12/26 21:37

→ a858245579 要比風險長債比較需要擔心吧 12/26 21:37

噓 silentence 你確定是在規劃而不是蓋斷頭台？ 12/26 21:41

推 xmanko 買”好兒子債券”你拿本金走，再從本金慢慢配給他 12/26 22:00

→ xmanko 們就好 12/26 22:00

推 mdkn35 我短債現在-8% 給你參考= = 12/26 22:22

推 daliares 月配三檔00953B、00937B、00967B，2：5：3，我的目 12/26 22:31

→ daliares 標 12/26 22:31

推 toko6290 現在哪檔短債能跌8%？？ 12/26 22:34

→ budaixi 20年短債 12/26 23:12

→ s1011282 sgov bil boxx不然就是定存 12/26 23:13

→ gomi 非投等債然後說很保守？ 12/26 23:18

推 maplefff 請你買00864B就好 12/26 23:53

噓 xc2v 等你繼承在來想 12/27 00:22

噓 RealID2018 年紀這麼大定存就好 12/27 00:27

→ RealID2018 買這麼多垃圾債券 12/27 00:27

推 xxgogg https://i.imgur.com/APwbcRl.jpeg 12/27 00:58

→ xxgogg 如同樓上有人說的sgov 月k幾乎沒跌過 12/27 00:58

噓 RedLover1009 這個叫有做功課？有人對做功課的定義真是舒適 12/27 01:12

噓 energyy1104 為什麼退休金拿來買垃圾債 12/27 03:23

噓 bebi 你竟然會來發標的選擇文，代表你專業度不夠，不要太 12/27 06:52

→ bebi 自戀自以為是，花點錢交給專業的規劃人員吧 12/27 06:52

→ bebi 不是你的錢就不要在哪自戀了 12/27 06:52

噓 Cookieboy 要讓你爸媽自殺？ 12/27 08:24

噓 kuojames2580 笑死你父母的退休金要被亂搞到沒了 12/27 08:25

噓 railtrip 安全怎麼會買非投資等級 12/27 08:34

推 SungLin 債券沒救 12/27 09:14

推 kikidmore 投資組合原理股債2:8 12/27 09:57

推 bbignose 笑死，老巴都說90%SP500,10%短債了，你怕就8:2，絕 12/27 10:14

→ bbignose 對夠用 12/27 10:14

→ bbignose 直接開複委託幹進去SPY,BOXX,越晚越虧 12/27 10:14

推 stevenbilly 727B從2018年到現在算是不溫不火也是穩穩的 12/27 10:15

→ KTzRider 但727B沒有完全排除CCC級以下 12/27 10:45

→ budaixi 非投是今年債券收益表現最好的，最多人推的20年公 12/27 11:21

→ budaixi 債反而才是賠最慘的。 12/27 11:21

噓 syuechih 買垃圾債券說自己安全?????????????????????? 12/27 12:01

推 anc68003 跟季配比起來我比較喜歡月配 12/27 12:44

推 wsx26997785 sgov bil 國內定存 12/27 14:59

→ wsx26997785 巴菲特目前錢都放短期公債類似SGOV BIL這款 12/27 15:00

推 damedame 樓上喊垃圾債也太偏頗了吧！這檔篩選BB級B級債券， 12/27 15:13

→ damedame 債的違約風險真的很低了，還不夠保守嗎？重點是想 12/27 15:13

→ damedame 要有穩定的現金流才會挑出這檔吧 12/27 15:13

→ Petrovsky 投等債、垃圾債要崩囉 12/29 15:24