從2020開始借貸投資，四年小小心得分享 背景介紹 目前還在用的借貸方案(2024年8月利率) 1. 股票質借-元大證券(2.90%) 400萬(額度670萬) 2. 原屋融資 aka 理財型房貸-國泰人壽(2.27%) 332萬(原本借400萬) 3. 個人信貸-台新銀行(2.23%) 320萬 台、美股總部位約2100萬，淨值約1050萬 台股1920萬、美股180萬，好享退基金75萬 工作是建築土木業，年薪約160萬，股息30~40萬/年 以下都是自身經驗，如有出入歡迎指正或洽詢券商的營業員 今年大家都在7/11經歷了資產高峰及8月的劇烈震盪 我原本的策略是以台積電(6張)、正二(48張)、692(75張)為主力配置 搭配751B(30張)、795B(42張) 金融(兆豐、華南)、傳產(台泥、亞泥、東鋼) 跟一些自己喜歡的穩定配息股 配置原因是看好台股及台積電長期向上，且希望達到資產200~250%鋪險 但質押670萬的額度不敢全部買正二，怕遇到8/5這種行情被一波帶走 剩餘額度買了大家都說甜的美債(23Q3)、自己熟悉的產業及薪轉銀行(波動低於大盤) 平時維持率在250%左右 8/5當天看到崩盤，第一動作是進場撿了三張正二 並把所有借出的券都CALL回，匯入作擔保品提高維持率 8/5當天收盤維持率收在225% 但所有質押額度670萬均已用滿 7月底已經接到業務通知，8月開始利率從2.45%調高為2.90% 我覺得高股息、金融股已經沒有存股套利空間 (本身稅率在12~20%之間) 故在8/6反彈當天把華南、兆豐、東鋼、亞泥都出清，收回260萬資金 維持率提高到325% 後續半年會再等待價位把 其他個股都出清(大約250萬) 只打算留台積電、正二、692 美債、公司債等一年看FED降息程度 個人認為，以目前的借貸利率成本 正二是資金最有效的運用方式 且以我的資金規模，已經很難用信貸+質押做到200%以上的鋪險 正二ETF幾乎是我的唯一選擇(不考慮期貨的話) 大仁哥以前有建議我，其實不需要持有692的部位 但以我現在總部位2100萬(總鋪險2500萬) VS 年薪160萬 已經達到自我承受的波動上限 後續的質借額度只會當成，空頭年的抄底資金 不會在平時就開好開滿 雖然看到大家的半年報很羨慕 但我害怕8月的波動 適度的開槓桿，賺取不錯的報酬(不是最佳的報酬) 是最適合我的投資方式 祝大家在今年的劇烈震盪中都能完美度過 ------------------------------------------------------------------------- 1.發文前請先詳閱[心得]分類發文規範，未依規範發文將受處份。 2.若提及股號股名，且屬未來性的預測或分析有推薦意圖， 請寫到 [標的] 分類，否則將以板規4-1砍文處份。 ----------------------------按ctrl+y可刪除以上內容。--------------------- -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 150.116.148.58 (臺灣) ※ 文章網址: https://webptt.cc/bbs/Stock/M.1723365123.A.5F1.html 現在借地到資金的地板價已經是2.80%以上了吧 2.5~2.6%幾乎都看的到借不到 我自己2.9%已經決定陸續賣股還款了 20%-8.5%=11.5%，台積,692都不是以股息為主要獲利來源，所以11.5%的股息稅率 我可以接受。也已經轉型持有正二降低每年的股息金額 美債的長期年化報酬還是不如正二，只有降低波動度的防禦效果 推 BoyceChu : 理財教科書等級@@ 小小散戶，7月初看到大家的半年報都驚呆了 有持續獲利，希望未來不論空頭多頭都能穩定賺 原型ETF或692是大跌時，賣出轉換為正二的保底手段 未來大盤如果表現不佳，正二可能會輸給原型ETF，所以我就兩個都要 不猜高低點，只評估自己能承受的部位及波動 沒特別的策略，提醒風險及不要過度槓桿而已 維持率163%是我人生低谷，往後會控制不要再發生 不好說，總之我台積、正二、692全都要 不懂選股，只能做好風險控管跟金流控制 on32大的半年報我跪著看，持續朝您的資產規模努力 半年報都億來億去，我這是平易近人吧 我是以大盤總體跌50%不會被帶走，在評估自己的槓桿部位 真的超過50%就局部停損，斷尾求生了 兩個我都看好，我全都要 2022大概是腰斬，當年膝蓋斬應該撐不住(汗 2022是運氣，2024有認真計算風險耐受度了 信貸能借到的金額已經不夠我槓了XDD 版上一堆收入都比我高好幾倍，大家可以自己的資金量體做類似的評估 很多人都在槓桿投資，我只是特別愛分享 目前實做4年還算順利，未來持續努力 平均利息2.2%，四年利息大概90萬。淨資產已經扣掉利息支出了 受惠於正二哥的提點，大家一起努力 我也是用未來政府及FED都會救銀行，不會放任他們倒閉 為前提在做槓桿投資 如果要隨時準備下跌80%的維持率，感覺太浪費資金 0805是台股最大跌點，老鳥很多也扛不住... 現在質借利率越來越高，無腦槓桿策略需要改變了 現在2.9%就在賣股還錢了，一些投資賭景氣循環股，都會賣掉還款 當作低費用的台股100再買，稍微比6208更分散。 我不想買0050+0051 感謝大家的推文 ※ 編輯: aulau (58.115.154.97 臺灣), 08/11/2024 23:45:17 信貸320+原屋融資330+股票質押670萬(現在已降低) 能嘗試的方式都嘗試了。要達到200%以上鋪險還是正二最簡單 沒有調適只有承受波動，如果100張正二承受不了就降低為80張 再不行就降低為60張，直到心理素質跟上資產部位及波動度為止 ※ 編輯: aulau (60.248.241.157 臺灣), 08/12/2024 12:24:08 有規劃在雙北買房子，但是自住房。不是為了投資 我更喜歡股市的槓桿投資方式 現在房市資金限制很嚴格，不考慮買第二間 ※ 編輯: aulau (58.115.154.97 臺灣), 08/12/2024 22:04:11 有一半是因為通膨，公司為了徵才主動加薪 不全然是升職。台灣的薪資螺旋通膨問題其實不小 我覺得2.9%就不適合了，所以會開始降低質押用量 ※ 編輯: aulau (58.115.154.97 臺灣), 08/13/2024 23:20:02